01 Corporate, M&A & Investments
Корпоративное право, M&A и инвестиционные сделки
Структурируем владение бизнесом, готовим и сопровождаем сделки с долями, акциями и активами, настраиваем корпоративное управление. Работаем на стороне собственника, инвестора или самой компании — от проверки актива до закрытия сделки и обязательств сторон после него. Показываем последствия каждого варианта структуры до того, как он зафиксирован в документах.
ОБСУДИТЬ ЗАДАЧУС какими задачами обращаются
- Партнёры входят в общий бизнес и хотят заранее закрепить правила принятия решений, финансирования и выхода.
- Компания покупает бизнес, долю или актив, и нужна проверка до подписания, а не после.
- Инвестор заходит в проект и требует опцион, вето-права, гарантии и заверения.
- Историческая структура владения мешает сделке, кредитованию или входу инвестора.
- Нужно перераспределить доли, провести допэмиссию или изменить состав участников без потери контроля.
- Планируется реорганизация, выделение или ликвидация части группы.
Что мы делаем
Сделка редко распадается на «юридическую» и «коммерческую» части: цена, структура и гарантии связаны между собой. Поэтому мы работаем не с отдельным документом, а со сделкой целиком — от выбора конструкции до обязательств, которые останутся у сторон после закрытия.
- создание и изменение корпоративных структур;
- сопровождение АО, ООО, SPV и групп компаний;
- покупка и продажа долей, акций и активов;
- корпоративный due diligence;
- акционерные и корпоративные соглашения;
- опционы, совместные предприятия и инвестиционные соглашения;
- допэмиссии, передача акций и взаимодействие с регистраторами;
- корпоративное управление, советы директоров и общие собрания;
- реорганизация и ликвидация.
Что получает клиент
Результат сделки — не пакет подписанных бумаг, а понятное распределение рисков и обязанностей, которое выдержит проверку временем и, при необходимости, судом.
- Структура сделки с описанием того, как распределены риски между сторонами.
- Отчёт по итогам проверки: выявленные риски и способы их закрытия документами, ценой или отказом от сделки.
- Комплект сделочной документации — договоры, корпоративное и акционерное соглашение, опционы.
- Решения органов управления, уведомления и документы для регистратора и регистрирующего органа.
- Переговорная позиция по спорным условиям с аргументацией.
- Сопровождение подписания, закрытия и контроля отлагательных условий.
Подход к работе
- 01
Диагностика
Разбираем коммерческую цель, состав участников и ограничения — корпоративные, договорные и регуляторные.
- 02
Структура
Предлагаем варианты структуры сделки, показываем последствия каждого и фиксируем выбранный сценарий.
- 03
Проверка
Проводим due diligence и определяем, какие риски закрываются документами, какие — ценой, а какие делают сделку нецелесообразной.
- 04
Документы и переговоры
Готовим комплект документов и ведём переговоры по условиям, вокруг которых расходятся стороны.
- 05
Закрытие
Контролируем отлагательные условия, регистрационные действия и обязательства сторон после закрытия.
Релевантный опыт
Структурирование сделки по приобретению группы компаний
Разработали структуру сделки, подготовили документацию и сопровождали закрытие.
Отрасль: промышленностьРЕСТРУКТУРИЗАЦИЯФинансовая реструктуризация крупной группы
Согласовали план с кредиторами, оптимизировали долговую нагрузку и сохранили операционную устойчивость.
Отрасль: ритейлСвязанные практики
Частые вопросы
На каком этапе сделки имеет смысл подключать юриста?
До подписания term sheet или предварительных договорённостей. После того как коммерческие условия объявлены партнёру, менять структуру дороже: часть решений уже зафиксирована в переписке и воспринимается как согласованная.
Нужен ли due diligence, если продавец — знакомый партнёр?
Объём проверки зависит от цены ошибки, а не от степени доверия. Даже при полном доверии к продавцу остаются риски, о которых он сам может не знать: обременения, корпоративные дефекты прошлых решений, требования третьих лиц.
Чем корпоративный договор отличается от устава?
Устав действует в отношении всех и виден любому контрагенту, корпоративный договор связывает только его стороны и может оставаться закрытым. В нём фиксируют порядок голосования, финансирование, ограничения на отчуждение долей и механику выхода.
Вы работаете на стороне продавца или покупателя?
И на той, и на другой. В каждом проекте роль фиксируется до начала работы, конфликт интересов проверяется заранее. Одновременное сопровождение обеих сторон одной сделки не ведём.
Можно ли подключиться к сделке, которая уже идёт?
Да. В этом случае начинаем с ревизии подписанного и согласованного: что уже связывает клиента, какие условия ещё открыты и где остаётся пространство для изменения.
Обсудить задачу по практике
Опишите ситуацию в двух-трёх предложениях. Ответим, какая практика её ведёт, что потребуется на первом шаге и в каком порядке разумно действовать.